GLOSARIO FINANCIERO
Conceptos fundamentales utilizados por el Modelo FondoAlerta Quant
Conceptos fundamentales utilizados por el Modelo FondoAlerta Quant
Este glosario reúne los principales conceptos utilizados por FondoAlerta Quant. Su propósito es ayudar al inversionista a comprender la metodología, interpretar correctamente las métricas y familiarizarse con el lenguaje utilizado en la documentación del modelo.
Rentabilidad adicional obtenida respecto del benchmark una vez considerado el riesgo asumido. Un Alpha positivo indica que la estrategia agregó valor por sobre el mercado.
Simulación histórica que aplica las reglas actuales del modelo sobre datos reales para evaluar su comportamiento. No garantiza resultados futuros, pero permite analizar consistencia y robustez. El backtesting publicado por FondoAlerta Quant comprende el período entre el 31 de julio de 2007 y el 31 de julio de 2026.
Activo utilizado como referencia para evaluar el desempeño de una estrategia. En FondoAlerta Quant corresponde al iShares Core S&P 500 ETF (IVV).
Mide la sensibilidad de una estrategia respecto de su benchmark. Una Beta inferior a 1 implica, en términos generales, una menor exposición a las fluctuaciones del mercado.
Rentabilidad anual compuesta. Resume el crecimiento promedio anual de una inversión considerando el efecto del interés compuesto.
Caída porcentual desde un máximo histórico hasta el mínimo posterior. Es uno de los indicadores de riesgo más importantes para un inversionista.
Metodología utilizada por FondoAlerta Quant que alterna entre el iShares U.S. Technology ETF (IYW) y el iShares 1–3 Year Treasury Bond ETF (SHY), buscando adaptar la exposición al riesgo según las condiciones del mercado.
Exchange Traded Fund. Fondo de inversión que cotiza en bolsa y permite invertir en una cartera diversificada con bajos costos y alta liquidez.
Proceso mediante el cual las rentabilidades obtenidas se reinvierten, generando nuevas rentabilidades sobre las ganancias acumuladas.
iShares U.S. Technology ETF. ETF utilizado por FondoAlerta Quant como activo de mayor potencial de crecimiento.
iShares Core S&P 500 ETF. Benchmark utilizado para evaluar el desempeño del modelo.
Capacidad de comprar o vender un activo rápidamente sin afectar significativamente su precio.
Sobreajuste de un modelo a datos históricos. FondoAlerta Quant busca minimizar este riesgo privilegiando metodologías robustas y estables.
Cambio recomendado entre IYW y SHY cuando el modelo detecta un cambio relevante en las condiciones del mercado.
Variación porcentual del valor de una inversión durante un período determinado.
Posibilidad de que los resultados difieran de los esperados. Administrar el riesgo es uno de los objetivos centrales de FondoAlerta Quant.
Indicador que mide la rentabilidad obtenida por cada unidad de riesgo total asumido.
iShares 1–3 Year Treasury Bond ETF. Activo defensivo utilizado por el modelo cuando las condiciones de mercado aumentan el riesgo.
Indicador similar al Ratio Sharpe, pero que considera únicamente el riesgo asociado a las pérdidas.
Medida estadística de la variabilidad de los retornos de una inversión. Una mayor volatilidad implica fluctuaciones más amplias, aunque no necesariamente un peor desempeño.
Consistencia: capacidad del modelo para mantener un comportamiento estable a través de distintos ciclos de mercado.
Robustez: capacidad para responder adecuadamente bajo escenarios diversos sin depender de un único período histórico.
Auditoría automática: conjunto de controles internos que verifican datos, cálculos y consistencia antes de emitir una recomendación.
Propiedad intelectual: la metodología, algoritmos, reglas, ponderaciones y demás componentes técnicos del modelo son propiedad de Nielsoft Informática Ltda. Más información: www.nielsoft.com.